鲁肃领了周瑜的命令，直接来到孔明的船上探望他。孔明请鲁肃进入小船对坐。鲁肃说：“这几天忙于军务，没能听从你的教诲。”孔明说：“我也没来得及向都督贺喜。”鲁肃问：“喜从何来？”孔明说：“周瑜让你来试探我，看我是否知道他的计策，就是这件事值得贺喜。”鲁肃被吓得脸色大变，问：“先生是怎么知道的？”孔明说：“这条计策只能骗过蒋干。曹操虽然一时被瞒过，但必然会醒悟，只是他不肯认错罢了。现在蔡瑁、张允二人已死，江东无忧了，怎么不贺喜呢？我听说曹操换了毛玠、于禁为水军都督，这两个人手里，好歹也会送了水军的性命。”鲁肃听了，无言以对，支吾了半天，告别孔明而回。孔明嘱咐他说：“希望你在周瑜面前不要提及我事先知道此事。恐怕周瑜会心生妒忌，又要找事害我。”鲁肃答应后离去，回到周瑜那里，只得如实禀报了上述事情。周瑜大惊说：“这个人决不能留！我决定要杀了他！”鲁肃劝道：“如果杀了孔明，反而会被曹操笑话。”周瑜说：“我自有公道的方法杀他，让他死而无怨。”鲁肃问：“怎么用公道的方法杀他？”周瑜说：“你别问，明天就知道了。”
第二天，周瑜召集众将在帐下议事，请孔明来商议军事。孔明欣然前来。坐定后，周瑜问孔明：“我们即将与曹军交战，在水路上交锋，应该以什么兵器为先？”孔明说：“在大江上作战，以弓箭为先。”周瑜说：“先生的话很合我的心意。但是现在军中正缺少箭支，敢烦请先生监造十万支箭，作为应敌的工具。这是公事，希望先生不要推辞。”孔明说：“都督委托我，我当然会尽力效劳。敢问这十万支箭，什么时候要用？”周瑜说：“十天之内，能完成吗？”孔明说：“曹军即将到来，如果等十天，必然会误了大事。”周瑜问：“先生预计几天可以完成？”孔明说：“只需要三天，就可以交出十万支箭。”周瑜说：“军中没有戏言。”孔明说：“我怎么敢戏弄都督？我愿意立下军令状！如果三天内完不成任务，甘愿接受重罚。”周瑜大喜，叫军政司当面写下文书，并设酒款待孔明说：“等军事行动结束后，自有酬劳。”孔明说：“今天已经来不及了，从明天开始制造。到第三天，可以派五百名小军到江边来搬箭。”喝了几杯酒之后，孔明就告辞了。
鲁肃对周瑜说：“这个人莫非是在骗我们吗？”周瑜说：“他是自寻死路，并不是我逼他的。现在他已经当众立下了军令状，即使他长了翅膀也飞不掉了。我只需要吩咐军匠等人故意拖延时间不给他备齐所需的材料。这样一来他必然会误了期限。到时候定罪他还有什么话可说呢？你现在可以去探听一下他的虚实然后回来报告。”
鲁肃领了命令去见孔明。孔明对鲁肃说：“我曾经告诉过你不要对周瑜提起我的计策因为他一定会害我。没想到你不肯为我隐瞒今天果然又惹出了事情来。三天之内怎么可能造得出十万支箭呢？你得救救我呀！”鲁肃回答说：“你自己惹的祸我怎么救得了你呢？”孔明说：“希望你借我二十只船每只船上要三十名军士。船上都要用青布做幔子并且捆扎一千多个草把子分布在船的两边。我自有妙用。第三天我保证能交出十万支箭来。只是这件事千万不能让周瑜知道如果他知道了我的计策就失败了。”鲁肃虽然答应了但却不明白孔明的用意。
他回去向周瑜报告时果然没有提起借船的事情只说：“孔明并不需要用箭竹、翎毛、胶漆等材料他自有办法。”周瑜听后非常疑惑地说：“且看他三天后如何向我交差！”
鲁肃私下里准备了二十只轻快的船，每只船上配备了三十多名士兵，并准备好了布幔和草束等物品，等待孔明的调用。然而第一天和第二天都没有看到孔明有什么动静。直到第三天的四更时分，孔明才秘密地邀请鲁肃到船中来。
鲁肃问孔明：“你召我来有什么意图？”孔明回答说：“特地请你一起去取箭。”鲁肃很疑惑：“去哪里取箭？”孔明神秘地说：“你先别问，跟我前去就知道了。”
于是，孔明命令将二十只船用长索相连，直接向北岸进发。当晚大雾弥漫，长江中雾气更重，对面都看不见人。孔明催促船只迅速前进，果然遇到了浓重的大雾。
这时，孔明让船只排成一列，船头朝西，船尾朝东，然后就在船上擂鼓呐喊。鲁肃非常惊慌地说：“如果曹军一起出来攻击我们，我们该怎么办？”孔明却笑着安慰他说：“我料定曹操在大雾中必定不敢出击。我们只需要安心地喝酒作乐，等雾散了就可以回去。”
而在曹军的营寨中，毛玠和于禁听到了擂鼓呐喊的声音，两人慌忙向曹操报告。曹操下令说：“大雾弥漫江上，敌军忽然到来，必定有埋伏。我们切不可轻举妄动，可以派水军弓弩手用乱箭射击他们。”曹操又派人到旱寨内叫来张辽和徐晃，让他们各自带领三千弓弩军迅速到江边支援射击。
等到曹军的号令传来时，毛玠和于禁担心南军会抢入水寨，已经先派遣弓弩手在寨前放箭了。过了一会儿，旱寨内的弓弩手也赶到了现场，大约有一万多人一起向江中放箭射击。箭矢像雨点般密集地落下。
孔明见状命令船只掉头让船的另一面受箭。等到太阳升高雾气散去后孔明下令收船迅速返回。此时二十只船两边的草束上已经排满了密密麻麻的箭枝。孔明让船上的军士齐声高喊：“谢谢丞相的箭！”等到曹军寨内有人报告给曹操时孔明的船队已经因为船轻水急而驶出了二十多里远曹军无法追赶了。曹操对此懊悔不已。
孔明回到船上后对鲁肃说：“每只船上大约五六千支箭吧。没有耗费江东半分力气就已经得到了十多万支箭了。明天我们就可以用这些箭来射击曹军了不是很方便吗？”鲁肃赞叹道：“先生真是神人啊！你怎么知道今天会有这样的大雾呢？”孔明解释说：“作为将领如果不懂得天文、不识得地利、不知道奇门遁甲、不晓得阴阳变化、不会看阵图、不明确兵力优劣那么他就是个平庸之才了。我在三天前就已经算定今天会有大雾所以才敢答应在三天内完成这项任务。周瑜让我十天完成这项任务是因为他知道工匠们和材料都不足够想借这个机会找借口杀我。但我的命运掌握在上天手中周瑜怎么能害得了我呢！”鲁肃听后对孔明佩服得五体投地。